很可惜 T 。T 您現(xiàn)在還不是作者身份，不能自主發(fā)稿哦～
如有投稿需求，請(qǐng)把文章發(fā)送到郵箱tougao@appcpx.com，一經(jīng)錄用會(huì)有專(zhuān)人和您聯(lián)系
咨詢?nèi)绾纬蔀榇河鹱髡哒?qǐng)聯(lián)系：鳥(niǎo)哥筆記小羽毛（ngbjxym）
來(lái)源 | 鐳射財(cái)經(jīng)
繼股權(quán)質(zhì)押給中國(guó)外貿(mào)信托后，捷信消金的母公司捷信集團(tuán)（Home Credit N.V.）再次將捷信消金剩余股權(quán)悉數(shù)質(zhì)押給天津銀行。
工商信息顯示，捷信集團(tuán)已把捷信消金23.1億元股權(quán)質(zhì)押給天津銀行，股權(quán)出質(zhì)登記日期為2024年1月25日。加上此前46.9元億股權(quán)質(zhì)押給中國(guó)外貿(mào)信托，捷信消金合計(jì)質(zhì)押的股權(quán)數(shù)額已達(dá)70億元。
按照捷信消金當(dāng)前注冊(cè)資本計(jì)算，捷信消金被質(zhì)押的股權(quán)比例已達(dá)100%。捷信消金將所有股權(quán)出質(zhì)給債權(quán)人，意味著如果債務(wù)清償?shù)狡?，捷信消金無(wú)法償還債務(wù)，質(zhì)權(quán)人便可以處置其股權(quán)獲得清償。
業(yè)內(nèi)人士表示，捷信消費(fèi)金融自經(jīng)營(yíng)受挫后，由于歷史債務(wù)包袱和不良包袱過(guò)大，導(dǎo)致其面臨較大的債務(wù)清償壓力。為了延緩清償壓力，捷信消金不得不通過(guò)質(zhì)押股權(quán)、應(yīng)收賬款等方式，為融資提供擔(dān)保。
據(jù)了解，捷信消金此前主要融資渠道為信托貸款，如今經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流縮水，大量信托貸款面臨到期清償壓力。2023年11月，中國(guó)外貿(mào)信托就曾向捷信消金下發(fā)《還款通知函》，要求捷信消金立即償還當(dāng)期的1.8億元本金及131.47萬(wàn)元利息，否則將宣布捷信消金欠付的信托貸款本金31.7億元立即到期，并采取轉(zhuǎn)讓質(zhì)押債權(quán)或拍賣(mài)、變賣(mài)質(zhì)押債權(quán)等措施償還貸款本息。
上述所指的質(zhì)押債權(quán)即為捷信消金在信托貸款融資時(shí)，將消金業(yè)務(wù)的應(yīng)收賬款質(zhì)押給信托機(jī)構(gòu)，以作貸款擔(dān)保。除了中國(guó)外貿(mào)信托，捷信消金還曾向國(guó)投泰康信托、天津信托等信托公司融資，均采取質(zhì)押債權(quán)的融資擔(dān)保方式。
巨額信托貸款債務(wù)壓身，捷信消金在消金業(yè)務(wù)處于收縮調(diào)整之際，只能依靠繼續(xù)融資、不良資產(chǎn)處置以及尋找新買(mǎi)家，緩解經(jīng)營(yíng)困局。
去年下半年，捷信消金仍通過(guò)中國(guó)外貿(mào)信托融資補(bǔ)血，中國(guó)外貿(mào)信托“匯金58號(hào)”集合信托產(chǎn)品專(zhuān)用于向捷信消金提供貸款。作為貸款擔(dān)保，捷信消金須質(zhì)押存量應(yīng)收賬款。
不良處置方面，2023年捷信消金共發(fā)布三期不良批轉(zhuǎn)項(xiàng)目，第1期未償本息總額2764.48萬(wàn)元，轉(zhuǎn)讓起始價(jià)178.9萬(wàn)元，為本息總額的6.47%；第2期未償本息總額169.76億元，轉(zhuǎn)讓起始價(jià)7.38億元，為本息總額的4.35%；第3期未償還本息總額28.1億元，轉(zhuǎn)讓起始價(jià)9750萬(wàn)元，為未償本息總額的3.47%。其中，浙商資產(chǎn)受讓了捷信消金百億不良資產(chǎn)包。
與清理歷史包袱同步，捷信消金還在尋找買(mǎi)家，以求將牌照賣(mài)個(gè)好價(jià)錢(qián)。目前，捷信消金自營(yíng)業(yè)務(wù)以存量為主，新增收入主要依靠貸超導(dǎo)流業(yè)務(wù)，公司規(guī)模大幅收縮。
“捷信消金的牌照消息在業(yè)內(nèi)流傳兩三年了，潛在接手方涉及互金平臺(tái)、城商行等，但捷信消金的歷史包袱太重，加上價(jià)格談不攏，以至于遲遲沒(méi)有進(jìn)展。”
在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，捷信消金賣(mài)牌照，肯定要折價(jià)，折價(jià)的程度就看捷信消金對(duì)歷史不良和債務(wù)的消化情況。當(dāng)然，即便有買(mǎi)家“接盤(pán)”，隨著消金公司監(jiān)管加碼，合適的買(mǎi)家也是一大問(wèn)題，銀行+大廠，是接手捷信消金的最大可能。
根據(jù)《消費(fèi)金融公司管理辦法(征求意見(jiàn)稿)》，出于增強(qiáng)消金公司風(fēng)險(xiǎn)抵御能力的要求，申請(qǐng)?jiān)O(shè)立消費(fèi)金融公司的門(mén)檻有所抬高。對(duì)于消金公司主要出資人，按照類(lèi)型劃分，金融機(jī)構(gòu)作為主要出資人，資產(chǎn)指標(biāo)提高到5000億。
城商行中資產(chǎn)規(guī)模滿足此標(biāo)準(zhǔn)的不過(guò)三十家左右，去除已拿到牌照的頭部幾家，剩下的真正愿意接手的可能也不多。特別是多數(shù)城商行缺乏零售基因，即便拿到牌照，現(xiàn)階段想快速起量，形成規(guī)模利潤(rùn)，也不現(xiàn)實(shí)。
如果非金融企業(yè)作為主要出資人，應(yīng)具備最近1個(gè)會(huì)計(jì)年度營(yíng)業(yè)收入不低于600億元人民幣或等值的可自由兌換貨幣，最近1個(gè)會(huì)計(jì)年度末凈資產(chǎn)不低于總資產(chǎn)的40%，最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度連續(xù)盈利。
以此標(biāo)準(zhǔn)，特別是盈利標(biāo)準(zhǔn)，基本上鎖定在少數(shù)幾家大廠，但大廠控股消金的條件似乎還未成熟。因此，大廠參股消金公司，以一般出資人入局持牌消金，更加可行，不過(guò)大廠的野心顯然不止于此。
前路坎坷，負(fù)重前行，昔日消金王者前途未卜。這是消金行業(yè)轉(zhuǎn)型的插曲，也是市場(chǎng)穿越周期的縮影。
本文為作者獨(dú)立觀點(diǎn)，不代表鳥(niǎo)哥筆記立場(chǎng)，未經(jīng)允許不得轉(zhuǎn)載。
《鳥(niǎo)哥筆記版權(quán)及免責(zé)申明》 如對(duì)文章、圖片、字體等版權(quán)有疑問(wèn)，請(qǐng)點(diǎn)擊 反饋舉報(bào)
我們致力于提供一個(gè)高質(zhì)量?jī)?nèi)容的交流平臺(tái)。為落實(shí)國(guó)家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室“依法管網(wǎng)、依法辦網(wǎng)、依法上網(wǎng)”的要求，為完善跟帖評(píng)論自律管理，為了保護(hù)用戶創(chuàng)造的內(nèi)容、維護(hù)開(kāi)放、真實(shí)、專(zhuān)業(yè)的平臺(tái)氛圍，我們團(tuán)隊(duì)將依據(jù)本公約中的條款對(duì)注冊(cè)用戶和發(fā)布在本平臺(tái)的內(nèi)容進(jìn)行管理。平臺(tái)鼓勵(lì)用戶創(chuàng)作、發(fā)布優(yōu)質(zhì)內(nèi)容，同時(shí)也將采取必要措施管理違法、侵權(quán)或有其他不良影響的網(wǎng)絡(luò)信息。
一、根據(jù)《網(wǎng)絡(luò)信息內(nèi)容生態(tài)治理規(guī)定》《中華人民共和國(guó)未成年人保護(hù)法》等法律法規(guī)，對(duì)以下違法、不良信息或存在危害的行為進(jìn)行處理。
1. 違反法律法規(guī)的信息，主要表現(xiàn)為：
1)反對(duì)憲法所確定的基本原則；
2)危害國(guó)家安全，泄露國(guó)家秘密，顛覆國(guó)家政權(quán)，破壞國(guó)家統(tǒng)一，損害國(guó)家榮譽(yù)和利益；
3)侮辱、濫用英烈形象，歪曲、丑化、褻瀆、否定英雄烈士事跡和精神，以侮辱、誹謗或者其他方式侵害英雄烈士的姓名、肖像、名譽(yù)、榮譽(yù)；
4)宣揚(yáng)恐怖主義、極端主義或者煽動(dòng)實(shí)施恐怖活動(dòng)、極端主義活動(dòng)；
5)煽動(dòng)民族仇恨、民族歧視，破壞民族團(tuán)結(jié)；
6)破壞國(guó)家宗教政策，宣揚(yáng)邪教和封建迷信；
7)散布謠言，擾亂社會(huì)秩序，破壞社會(huì)穩(wěn)定；
8)宣揚(yáng)淫穢、色情、賭博、暴力、兇殺、恐怖或者教唆犯罪；
9)煽動(dòng)非法集會(huì)、結(jié)社、游行、示威、聚眾擾亂社會(huì)秩序；
10)侮辱或者誹謗他人，侵害他人名譽(yù)、隱私和其他合法權(quán)益；
11)通過(guò)網(wǎng)絡(luò)以文字、圖片、音視頻等形式，對(duì)未成年人實(shí)施侮辱、誹謗、威脅或者惡意損害未成年人形象進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)欺凌的；
12)危害未成年人身心健康的；
13)含有法律、行政法規(guī)禁止的其他內(nèi)容；
2. 不友善：不尊重用戶及其所貢獻(xiàn)內(nèi)容的信息或行為。主要表現(xiàn)為：
1)輕蔑：貶低、輕視他人及其勞動(dòng)成果；
2)誹謗：捏造、散布虛假事實(shí)，損害他人名譽(yù)；
3)嘲諷：以比喻、夸張、侮辱性的手法對(duì)他人或其行為進(jìn)行揭露或描述，以此來(lái)激怒他人；
4)挑釁：以不友好的方式激怒他人，意圖使對(duì)方對(duì)自己的言論作出回應(yīng)，蓄意制造事端；
5)羞辱：貶低他人的能力、行為、生理或身份特征，讓對(duì)方難堪；
6)謾罵：以不文明的語(yǔ)言對(duì)他人進(jìn)行負(fù)面評(píng)價(jià)；
7)歧視：煽動(dòng)人群歧視、地域歧視等，針對(duì)他人的民族、種族、宗教、性取向、性別、年齡、地域、生理特征等身份或者歸類(lèi)的攻擊；
8)威脅：許諾以不良的后果來(lái)迫使他人服從自己的意志；
3. 發(fā)布垃圾廣告信息：以推廣曝光為目的，發(fā)布影響用戶體驗(yàn)、擾亂本網(wǎng)站秩序的內(nèi)容，或進(jìn)行相關(guān)行為。主要表現(xiàn)為：
1)多次發(fā)布包含售賣(mài)產(chǎn)品、提供服務(wù)、宣傳推廣內(nèi)容的垃圾廣告。包括但不限于以下幾種形式：
2)單個(gè)帳號(hào)多次發(fā)布包含垃圾廣告的內(nèi)容；
3)多個(gè)廣告帳號(hào)互相配合發(fā)布、傳播包含垃圾廣告的內(nèi)容；
4)多次發(fā)布包含欺騙性外鏈的內(nèi)容，如未注明的淘寶客鏈接、跳轉(zhuǎn)網(wǎng)站等，誘騙用戶點(diǎn)擊鏈接
5)發(fā)布大量包含推廣鏈接、產(chǎn)品、品牌等內(nèi)容獲取搜索引擎中的不正當(dāng)曝光；
6)購(gòu)買(mǎi)或出售帳號(hào)之間虛假地互動(dòng)，發(fā)布干擾網(wǎng)站秩序的推廣內(nèi)容及相關(guān)交易。
7)發(fā)布包含欺騙性的惡意營(yíng)銷(xiāo)內(nèi)容，如通過(guò)偽造經(jīng)歷、冒充他人等方式進(jìn)行惡意營(yíng)銷(xiāo)；
8)使用特殊符號(hào)、圖片等方式規(guī)避垃圾廣告內(nèi)容審核的廣告內(nèi)容。
4. 色情低俗信息，主要表現(xiàn)為：
1)包含自己或他人性經(jīng)驗(yàn)的細(xì)節(jié)描述或露骨的感受描述；
2)涉及色情段子、兩性笑話的低俗內(nèi)容；
3)配圖、頭圖中包含庸俗或挑逗性圖片的內(nèi)容；
4)帶有性暗示、性挑逗等易使人產(chǎn)生性聯(lián)想；
5)展現(xiàn)血腥、驚悚、殘忍等致人身心不適；
6)炒作緋聞、丑聞、劣跡等；
7)宣揚(yáng)低俗、庸俗、媚俗內(nèi)容。
5. 不實(shí)信息，主要表現(xiàn)為：
1)可能存在事實(shí)性錯(cuò)誤或者造謠等內(nèi)容；
2)存在事實(shí)夸大、偽造虛假經(jīng)歷等誤導(dǎo)他人的內(nèi)容；
3)偽造身份、冒充他人，通過(guò)頭像、用戶名等個(gè)人信息暗示自己具有特定身份，或與特定機(jī)構(gòu)或個(gè)人存在關(guān)聯(lián)。
6. 傳播封建迷信，主要表現(xiàn)為：
1)找人算命、測(cè)字、占卜、解夢(mèng)、化解厄運(yùn)、使用迷信方式治??；
2)求推薦算命看相大師；
3)針對(duì)具體風(fēng)水等問(wèn)題進(jìn)行求助或咨詢；
4)問(wèn)自己或他人的八字、六爻、星盤(pán)、手相、面相、五行缺失，包括通過(guò)占卜方法問(wèn)婚姻、前程、運(yùn)勢(shì)，東西寵物丟了能不能找回、取名改名等；
7. 文章標(biāo)題黨，主要表現(xiàn)為：
1)以各種夸張、獵奇、不合常理的表現(xiàn)手法等行為來(lái)誘導(dǎo)用戶；
2)內(nèi)容與標(biāo)題之間存在嚴(yán)重不實(shí)或者原意扭曲；
3)使用夸張標(biāo)題，內(nèi)容與標(biāo)題嚴(yán)重不符的。
8.「飯圈」亂象行為，主要表現(xiàn)為：
1)誘導(dǎo)未成年人應(yīng)援集資、高額消費(fèi)、投票打榜
2)粉絲互撕謾罵、拉踩引戰(zhàn)、造謠攻擊、人肉搜索、侵犯隱私
3)鼓動(dòng)「飯圈」粉絲攀比炫富、奢靡享樂(lè)等行為
4)以號(hào)召粉絲、雇用網(wǎng)絡(luò)水軍、「養(yǎng)號(hào)」形式刷量控評(píng)等行為
5)通過(guò)「蹭熱點(diǎn)」、制造話題等形式干擾輿論，影響傳播秩序
9. 其他危害行為或內(nèi)容，主要表現(xiàn)為：
1)可能引發(fā)未成年人模仿不安全行為和違反社會(huì)公德行為、誘導(dǎo)未成年人不良嗜好影響未成年人身心健康的；
2)不當(dāng)評(píng)述自然災(zāi)害、重大事故等災(zāi)難的；
3)美化、粉飾侵略戰(zhàn)爭(zhēng)行為的；
4)法律、行政法規(guī)禁止，或可能對(duì)網(wǎng)絡(luò)生態(tài)造成不良影響的其他內(nèi)容。
二、違規(guī)處罰
本網(wǎng)站通過(guò)主動(dòng)發(fā)現(xiàn)和接受用戶舉報(bào)兩種方式收集違規(guī)行為信息。所有有意的降低內(nèi)容質(zhì)量、傷害平臺(tái)氛圍及欺凌未成年人或危害未成年人身心健康的行為都是不能容忍的。
當(dāng)一個(gè)用戶發(fā)布違規(guī)內(nèi)容時(shí)，本網(wǎng)站將依據(jù)相關(guān)用戶違規(guī)情節(jié)嚴(yán)重程度，對(duì)帳號(hào)進(jìn)行禁言 1 天、7 天、15 天直至永久禁言或封停賬號(hào)的處罰。當(dāng)涉及欺凌未成年人、危害未成年人身心健康、通過(guò)作弊手段注冊(cè)、使用帳號(hào)，或者濫用多個(gè)帳號(hào)發(fā)布違規(guī)內(nèi)容時(shí)，本網(wǎng)站將加重處罰。
三、申訴
隨著平臺(tái)管理經(jīng)驗(yàn)的不斷豐富，本網(wǎng)站出于維護(hù)本網(wǎng)站氛圍和秩序的目的，將不斷完善本公約。
如果本網(wǎng)站用戶對(duì)本網(wǎng)站基于本公約規(guī)定做出的處理有異議，可以通過(guò)「建議反饋」功能向本網(wǎng)站進(jìn)行反饋。
(規(guī)則的最終解釋權(quán)歸屬本網(wǎng)站所有)