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據統計，95％的比特幣短線交易者處于虧損狀態(tài)。那么，為什么還會有這么多交易者被這個失敗可能性極高的行業(yè)所吸引呢？
01
6個驚人的統計數據
大多數比特幣短線交易者認為的理想生活方式就是躺在沙發(fā)上進行日內短線交易，輕輕松松賺取大把利潤，實現躺贏，走向財務自由。事實是，日內交易極其困難，而且還可能在情感上造成壓力，對正常的生活造成負面影響。
我們先來看看在線教育資源Tradeciety關于交易者的一組數據統計：
80％的日內交易者在兩年內退出市場；
40%的日內交易者在一個月內退出市場；
三年之后，只有13％的人繼續(xù)進行日內交易。五年后，僅剩下7％；
個人投資者的年均盈虧率比市場指數低1.5％；
活躍交易者的年均盈虧率比市場指數低6.5％；
具備十年以上交易經驗的虧損者通常會堅持進行交易。
特別值得注意的是最后一點，當交易者接收到虧損的負面信號時，通常會選擇繼續(xù)進行交易。
大部分日內交易者的投資方式簡單而盲目，導致很快出現虧損。但即便如此，他們仍會繼續(xù)交易。為什么呢？
實際上，大多數交易者對市場的挑戰(zhàn)都沒有做好充分準備，因此只能用真金白銀換取各種深刻的教訓。他們低估了交易過程中的心理挑戰(zhàn)，無法消除自身情緒波動，也無法使用制定好的體系進行交易。即使設置好了交易體系，他們也很容易在既定規(guī)則之外進行交易。
02
什么是“隨機強化”？
失敗的交易者還有一個不太明顯的原因：“隨機強化”原則。這個概念解釋了為什么即使反復失敗，他們仍然繼續(xù)交易。
根據投資百科的定義，“隨機強化”指：使用任意事件來肯定（或否定）一個假設或想法；將技能（或技能缺乏）歸因于本質上屬于非系統性的結果；從本質上非一致性的結果中（例如金融市場）去尋找對積極（或消極行為）的支持。
通常情況下，市場趨向于獎勵不良習慣，同時懲罰正確行為，在樣本量較小的情況下，尤其如此。這么說可能有點抽象，我們舉個例子來說明這一點。
例如，小**剛辭職成為一名加密貨幣交易員。他撥出了一些啟動資金，關注了各微信微博號，時刻參考“大V”觀點和市場趨勢進行交易。當他看到“大V”們在談論某個山寨幣，點開K線圖之后，果然看到該幣價格快速上漲。于是他掛單買入，然后吃了個早餐回來，發(fā)現自己盈利了。午餐前，他又進行了一次操作，并再次盈利。此時，小王開始對自己的交易天賦充滿信心。
這中間存在什么問題呢？小王在沒有體系或計劃的情況下進行交易，并且簡單地認為，一些隨機交易的成功結果可以證明自己能夠持續(xù)取得成功。市場獎勵了這種不良行為。故事的結局大家都可以猜到，小王繼續(xù)進行沖動型交易，并最終輸掉了自己的資金。
另一種情況是，假設小王在虧損之后吸取了教訓，并花費了數月時間研究制定出交易計劃，包括風險管理，適當的投資組合配比和交易規(guī)則。
小王找到了合適的交易機會，并抓住了計劃中的完美進場點位，但是該交易被打止損了。他再次嘗試，然后再次被打止損。就這樣被連續(xù)止損了7次。市場懲罰了這種良好行為。于是，小王開始懷疑自己的交易體系，并采取了違背體系的高風險交易，甚至還碰巧獲得了收益。因此，小王又退回到了原點，進行無體系的交易，因為市場獎勵了不良交易行為。
這就是隨機強化。市場的偶然性使小王放棄了原有的交易計劃，再次回到了基于沖動、高風險、報復式的交易習慣之中。
03
2017年所有人都是交易天才
在2017年的加密貨幣泡沫中，隨機強化原則被表現得**盡致。在那個拋物線式上漲的牛市期間，交易者很容易將運氣誤認為是技能。
當時，業(yè)余交易者只需要無腦買入隨機的山寨幣就可以很快獲得大量收益。每個人都感覺自己是加密貨幣市場的“交易天才”。然而，2018年加密泡沫破滅之后，這些業(yè)余交易者毫無準備，被殘酷地打回虧損狀態(tài)。他們沒有在高位止盈或減倉，而是盲目重倉持有，直到失去了一切。
市場是動態(tài)的，時刻處于變化之中，了解這一點是交易獲利的關鍵。交易者必須學會確定某些損失或利潤是歸因于個人技術，或者是隨機概率導致的，這需要長時間按照制定計劃進行交易才可以做到。
每個日內交易者都應該有一個測試過的、不斷完善的計劃，最好寫在紙面上，詳細標出關于進入交易、退出交易、止損、倉位大小和風險控制，并且不應該在計劃之外進行交易。
04
如何制定和堅持交易計劃？
交易計劃可以幫助交易者即使在賭注很高的情況下也能做出客觀的決定，以免開倉時間過長或過早關閉。以下是創(chuàng)建交易計劃的一些技巧：
1.列出該交易的實現目標，可以分為短期和長期目標
2.確定每筆交易可承受的風險以及總體愿意承擔的風險
3.判斷風險回報率，計算潛在利潤和潛在損失的比率
另外，還可以根據自身風險偏好制定交易原則，例如，任何單筆交易所承受的風險不超過交易者整體投資組合的1％，這是可以承受連續(xù)虧損的關鍵。它可以使交易者能夠在很長一段時間內堅持測試和調整計劃，通過數百筆交易來進行優(yōu)化總結。好的交易體系可以使交易者在較長的時間范圍內保持優(yōu)勢，因為隨著樣本數量的增加，隨機性變得不再重要。
什么樣的交易可以被定義為良好的交易行為？交易者需事先做好交易計劃，按照計劃執(zhí)行交易并管理相應風險，這些都是可以人為控制的要素。良好的交易行為并不是由盈虧結果來定義的。
另一方面，不良交易行為是指交易者未能遵守其規(guī)則并違背體系執(zhí)行交易的情況。即使碰巧獲利，也屬于不良交易行為。
通過制定科學的、經得起實戰(zhàn)測試的交易計劃，交易員才可以避開“隨機強化”陷阱，克服情緒和沖動，在殘酷的日內交易市場中生存下來。只有做到這些，才有可能成為盈利的那5%。
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6. 傳播封建迷信，主要表現為：
1)找人算命、測字、占卜、解夢、化解厄運、使用迷信方式治??；
2)求推薦算命看相大師；
3)針對具體風水等問題進行求助或咨詢；
4)問自己或他人的八字、六爻、星盤、手相、面相、五行缺失，包括通過占卜方法問婚姻、前程、運勢，東西寵物丟了能不能找回、取名改名等；
7. 文章標題黨，主要表現為：
1)以各種夸張、獵奇、不合常理的表現手法等行為來誘導用戶；
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3)使用夸張標題，內容與標題嚴重不符的。
8.「飯圈」亂象行為，主要表現為：
1)誘導未成年人應援集資、高額消費、投票打榜
2)粉絲互撕謾罵、拉踩引戰(zhàn)、造謠攻擊、人肉搜索、侵犯隱私
3)鼓動「飯圈」粉絲攀比炫富、奢靡享樂等行為
4)以號召粉絲、雇用網絡水軍、「養(yǎng)號」形式刷量控評等行為
5)通過「蹭熱點」、制造話題等形式干擾輿論，影響傳播秩序
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